アメリカ大統領選の結果速報で、トランプ氏が確定しました。これを受けて為替は円安方向に2円くらい動きました。

関税強化→インフレ対策→利上げ→ドル高円安の流れですね。

日本も金利を引き上げる方針なので、日米の綱引きになる構図。
私の想定シナリオを見直すタイミングとしたら12月の日銀イベントでしょうか。

決算では私の銘柄<2579>コカ・コーラと<2801>キッコーマンがそれぞれ業績の上方修正を発表しました。

コカ・コーラの方は増配と自社株買いもセットですね。夜間取引PTSで12.97%上昇しています！！

やっぱり、値上げが浸透している食料品セクターは狙い目かも！

一方でニトリがかなり安くなりました。決算も出ていますが無難な着地。動かさず様子見します。

監視セクターは変わらず。

あり：円高恩恵（ニトリ）、ディフェンシブセクター(医薬品、エネルギー系)、食料品（コカ・コーラ、日清食品、キッコーマン）、[銀行]

なし：半導体、不動産、

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

衆院選と日銀政策決定会合の二つのビッグイベントがありました。

日銀政策決定会合の中では

「先行きの経済・物価、金融情勢次第だが、現在の実質金利が極めて低い水準にあることを踏まえると、経済・物価の見通しが実現していくとすれば、それに応じて引き続き政策金利を引き上げ、金融緩和の度合いを調整していくことになると考えている。」

という内容があってやっぱり利上げする気満々ではないかと思いました。

現状、物価が下がる要素も人件費(最低賃金等)が下がる要素が無いので、これはもう。

というわけで、来年の相場方向性もネガティブ寄りに見ていたいと思う。

為替がかなり円安に動いているので、円高メリット株は安くなってきた。

監視セクターは変わらず。

あり：円高恩恵（ニトリ）、ディフェンシブセクター(医薬品、エネルギー系)、食料品（コカ・コーラ、日清食品、キッコーマン）、[銀行]

なし：半導体、不動産、

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

10/11から振り返ると15日に40,000円を突破したが10/16に急落してあっさり40,000割れ。荒ぶってますね。

選挙戦と月末の日銀イベントが控えているので何ともポジションを取りづらいです。

10/17の日経平均は終値で38911.19 -269.11 -0.69%

グロースは627.70 -4.97 -0.79%

国債10年の金利が0.95%付近で推移

為替は149円台で安定した感じですね。

15日は決算発表が128件ありました。

気になったのは

①中国電力の島根原子力発電所2号機

2025年1月に稼働するスケジュールが出ました。

ディフェンシブセクターでも電力を除外したのですが、石破政権下では原発の再稼働に逆風なのかなと思い除外しました。

原発に前向きな政権になれば即買いのセクターです。

②テラプローブ月次

対前年同期増減の幅が3ヶ月連続で悪化してついにマイナスになりました。

半導体の代表格東京エレクトロンやウエハのSUMCOもチャート的に思わしくなさそう。

引き続き、半導体セクターはネガティブ。

最近気になって調べているのが<7794>EDP。はい。下方修正で2連S安。輸出停止でさらに暴落した過去があります。

マーケットの性質上業績は読みにくいですが、LGD(合成ダイヤモンド)業界では国内ではオンリーワン企業です。

調べた結果「なし」となる可能性もありますが。。。

今週はコカ・コーラが小安くなってきました。買いを検討中。

あり：円高恩恵（ニトリ）

　　　ディフェンシブセクター(通信、医薬品、電力、ガス)→電力を除外

　　　食料品（コカ・コーラ、日清食品、キッコーマン、明治HD、かどや製油、ブルボン）

　　　外食 好調もしくは回復傾向が継続

　　　[銀行 (三井住友、UFJ)]

なし：半導体、不動産、カーボン3社

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

いつの間にか衆議院の解散が決定されてました。スケジュールは15日公示、27日投開票。あっという間ですね。

投資家としては利上げリスクと金融所得課税を警戒ですね。

利上げの流れは今後も変わらないと思います。石破氏続投なら金融所得課税強化が心配ですね。

10/11の日経平均は終値で39,605 +224.91 +0.57%

グロースは638.19 -1.75 -0.27%

国債10年の金利が0.935-0.962%で推移

為替は149円台で推移、方向感は無いけど先月よりドルが高止まり状態です。

10/11は決算発表が148件と少し多め。ラッシュは月末から11月上旬ですね。

今のところ強く気になっている銘柄はありませんが、進むにつれて内容を確認する予定です。

あり：円高恩恵（ニトリ）

　　　ディフェンシブセクター(通信、医薬品、電力、ガス)→電力を除外

　　　食料品（コカ・コーラ、日清食品、キッコーマン、明治HD、かどや製油、ブルボン）

　　　外食 好調もしくは回復傾向が継続

　　　[銀行 (三井住友、UFJ)]

なし：半導体、不動産、カーボン3社

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

さすがにサシの多い肉はきついです。。。

カバー写真はおいしくいただいたお肉です。

10/8の日経平均は終値で38,937 -395.2 -1%

グロースは640.92 -9.09 -1.4%

国債10年の金利が0.9%に到達しました。

特に目立った指標などはない物の反落して終了。金利がジワリと高いのが気になるが、今日はボラの範囲でしょう。

日本政府としては金利は上げたい(=円高)が相場は崩したくないというジレンマ。

アメリカが利下げしてくれるのが一番楽でしょうが、アメリカの利下げは一旦収まりそうな見通しとなりました。

やはり方向性的には利上げ(=円高)だろうと思っていますので、ポジションは大きくしすぎないように注意しています。

10/31の日銀政策決定会合までは様子見です。

あり：円高恩恵（ニトリ）

　　　ディフェンシブセクター(医薬品、電力)

　　　食料品（コカ・コーラ、日清食品、キッコーマン、明治HD）

　　　[銀行 (三井住友、UFJ)]

なし：半導体、不動産、カーボン3社

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

終値39,332円 +697.12円 +1.68%

グロースはさえず終値650.01 +2.81 +0.43%

為替は148円台で推移

日経平均は大幅反発だが引き続き警戒中。

私は日銀が年内にもう一度利上げを実施する可能性が高いとみている。日銀政策決定会合が10月末に控えている。

現時点でアメリカの利上げ観測が後退している中で、利上げの可能性が見えれば為替は円高・日経平均は急反転が起きるかもしれない。

相場をクラッシュさせたくないが、物価高対策で円高に誘導したいという政府の気持ちを考えると、日経平均が高いときに利上げするのではと推測。

円高に振れても耐えられるPFの構築は頭に入れておきたい。

あり：円高恩恵（ニトリ）、ディフェンシブセクター(医薬品、電力)、食料品（コカ・コーラ、日清食品、キッコーマン）、[銀行]

なし：半導体、不動産、

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

私はこの先、相場展開をコンサバティブに見ています。

理由は日銀によって利上げの方向性が示されているからです。

過去の相場崩壊を見ても金融引き締めがきっかけになっていることは間違いありません。

しかし、さすがに政府も学習しており急激な利上げをしてわざわざ崩壊させるようなことはしないでしょう。

したがって私自身は強気になりきることはできず、緩やかな下降を想定しているというのが直近数カ月の相場観です。

為替はアメリカの雇用統計を受けて円安に148円台。チャートを見ると円安トレンドに変わってきそうです。

日銀の次回利上げまではアメリカの雇用情勢に振り回される可能性あり。

今回はそれに連動する形で日経平均先物も急上昇しています。

投資の方向性

　あり：円高恩恵セクター、ディフェンシブセクター(医薬品、電力)、食料品

　なし：不動産、半導体

※「買い」か「売り」ではなく「あり」か「なし」と判断することで、ポジションを取り逆に動いた時の損失を回避して相場を見ることができます。

現在30代で株式投資歴は10年以上。近年株式投資に参加されたかたのご参考になるような情報を発信したいと思います。

投資スタイルは長期投資。1年～3年でn倍の利益を回収できるような銘柄を中心に投資します。

個別銘柄の分析や私個人のパフォーマンスの公開よりも、相場について考えていることを重視しようと思います。

そのため、日々のコンテンツとしては変化が少なく感じる可能性もありますが、長い目で相場を俯瞰してコツコツと更新したいと思います。

頑張って更新しますので、ゆるっとよろしくお願いいたします！！